Inwestycje walutowe dla bystrzaków. Wydanie II - ebook

Forex jest jednym z najbardziej zmiennych rynków finansowych. Można tu szybko zarobić ogromne pieniądze, ale stracić całą fortunę można jeszcze szybciej. Mimo to rynek wymiany walut charakteryzuje się na ogół stosunkowo stabilnymi trendami, a płynność i dynamika rynków walutowych tworzą środowisko dające wiele okazji do zarobku. Obecnie dziesiątki tysięcy indywidualnych użytkowników komputerów na całym świecie rozpoczynają przygodę z rynkiem wymiany walut i odkrywają wyzwania, jakie przed nimi stawia.

Aby osiągnąć sukces na Foreksie, trzeba poświęcić odrobinę czasu na przygotowanie: zebranie i przyswojenie odpowiedniej porcji wiedzy, przeanalizowanie swoich realnych możliwości i — wreszcie — opracowanie właściwej dla siebie strategii postępowania. Dzięki temu przystępnemu i interesującemu poradnikowi będziesz mógł rozpocząć swoją przygodę z tym rynkiem, zaopatrzony w odpowiednią wiedzę. Najlepiej trzymać tę książkę pod ręką i zaglądać do niej zawsze wtedy, gdy pojawią się jakieś pytania dotyczące rynku walutowego.

W tej książce znajdziesz :

• informacje o rynku walutowym i jego funkcjonowaniu
• listę czynników ekonomicznych, które wpływają na kursy walut
• skuteczne strategie gry na Foreksie
• metody otwierania i zamykania transakcji na najkorzystniejszych warunkach
• charakterystykę głównych par walutowych

Dowiedz się:

• od czego zależą zmiany kursy walut
• jakie konwencje i strategie stosuje się na rynku Forex
• w jaki sposób interpretować dane ekonomiczne i inne informacje o rynkach finansowych
• co i jak przygotować, zanim rozpoczniesz grę
• jak określać najważniejsze cechy poszczególnych par walutowych
• po co Ci spójna strategia handlu walutami
• jak oceniać ryzyko inwestycyjne, a także ograniczać możliwe straty i chronić zyski

Bądź bystrzakiem, wygrywaj na Foreksie!

Partnerem wydania jest X-Trade Brokers Dom Maklerski S.A.

Współpraca merytoryczna: dr Przemysław Kwiecień - XTB Chief Economist Adam Narczewski - XTB Regional Vice-Director for Poland, Dermany, Hungary, Romania Małgorzata Nita - XTB Trading Coach Marcin Sekuła - XTB Trading Coach

 

O autorze (15)

Podziękowania (17)

Wstęp (19)

• O książce (20)
• Konwencje zastosowane w książce (21)
• Czego nie czytać (21)
• Naiwne założenia (22)
• Jak podzielona jest książka (23)
  • Część I: Handel na największym światowym rynku finansowym (23)
  • Część II: Waluty w ruchu: co powoduje zmiany kursów? (23)
  • Część III: Opracowanie planu (23)
  • Część IV: Realizacja planu (23)
  • Część V: Dekalogi (24)
• Ikony użyte w książce (24)
• Co dalej (24)

CZĘŚĆ I: HANDEL NA NAJWIĘKSZYM ŚWIATOWYM RYNKU FINANSOWYM (25)

Rozdział 1: Rynek walutowy - podstawy (27)

• Na czym polega handel walutami? (27)
• Spekulacja jako przedsięwzięcie biznesowe - działalność handlowa (28)
• Waluty jako środek wymiany handlowej (29)
• Informacje kształtują kursy walut (30)
  • Czynniki fundamentalne mają wpływ na rynek walutowy (30)
  • ...chyba że to technikalia wpływają na kurs waluty (31)
  • ...albo zupełnie co innego (32)
• Tworzenie planu działań na rynku walutowym (32)
  • Określenie stylu gry na rynku walutowym (33)
  • Planowanie gry (33)
• Wykonanie planu gry od A do Z (34)

Rozdział 2: Czym jest rynek Forex? (37)

• Rynek wymiany walut w liczbach (38)
  • Transakcje typu spot (39)
  • Spekulacja na rynku walut (39)
  • Skorzystać na płynności tak, by nie przemoknąć przy tym do suchej nitki (40)
• Roboczy dzień na rynkach walutowych na całym świecie (41)
  • Otwarcie tygodnia rynkowego (41)
  • Transakcje na azjatyckich rynkach walutowych (42)
  • Transakcje w czasie sesji na rynkach europejskich (43)
  • Transakcje w czasie sesji na rynkach północnoamerykańskich (44)
  • Kluczowe godziny i wydarzenia (45)
  • Indeks dolara amerykańskiego (46)
• Rynek walut i inne rynki finansowe (47)
  • Apetyt na ryzyko? (47)
  • Złoto (48)
  • Ropa naftowa (49)
  • Giełdy papierów wartościowych (49)
  • Obligacje (50)
• Zaczynamy przygodę z rachunkiem demonstracyjnym (51)

Rozdział 3: Kto handluje walutami? Poznajmy graczy z rynku Forex (53)

• Rynek międzybankowy (53)
  • Czym jest rynek międzybankowy? (54)
  • Z banku do banku i dalej (55)
• Zabezpieczający a spekulanci (56)
  • Zabezpieczanie pozycji (57)
  • Przepływy o charakterze globalnym (59)
• Spekulanci (60)
  • Fundusze hedgingowe (61)
  • Day-traderzy - duzi i mali (63)
• Rządy i banki centralne (63)
  • Zarządzanie rezerwami walutowymi (64)
  • Bank Rozrachunków Międzynarodowych (65)
  • Grupy G7 oraz G20 (65)

Rozdział 4: Mechanizm handlu walutą (67)

• Zakup i sprzedaż dokonywane jednocześnie (67)
  • Waluty chodzą parami (68)
  • Krótkie i długie pozycje (71)
• Zysk i strata (72)
  • Dźwignia zwiększa ryzyko, ale i potencjalne zyski (73)
  • Rachunki depozytowe i likwidacja pozycji (73)
  • Niezrealizowany oraz zrealizowany zysk (strata) (74)
  • Obliczanie zysku i straty na podstawie pipsów (74)
  • Uwzględnianie zysku i straty przy obliczaniu depozytu (76)
• Rolowanie a stopa procentowa (76)
  • Waluta to przecież nic innego jak pieniądze (76)
  • Data waluty i rozliczenie transakcji (78)
  • Dni świąteczne na rynku walutowym a data waluty (79)
  • Stosowanie rolowania (79)
• O tym, jak należy rozumieć kursy par walutowych (81)
  • Kupno i sprzedaż (81)
  • Widełki cenowe (82)
• Dokonywanie transakcji (83)
  • Transakcje w czasie rzeczywistym (83)
  • Zlecenia oczekujące (85)

CZĘŚĆ II: WALUTY W RUCHU: CO POWODUJE ZMIANY KURSÓW? (93)

Rozdział 5: Spojrzenie na rynek walutowy z szerszej perspektywy (95)

• Waluty a stopy procentowe (96)
  • Właśnie nadeszła przyszłość: oczekiwania wobec stóp procentowych (97)
  • Różnice w wysokości stóp procentowych (97)
• Polityka monetarna - podstawy (99)
  • Wpływ bazowych stóp procentowych (100)
  • Łatwy i trudny pieniądz (100)
  • Niekonwencjonalne metody łagodzenia polityki monetarnej (101)
  • Obserwacja działania przedstawicieli banków centralnych (102)
  • Interpretacja komunikatów dotyczących polityki monetarnej (104)
• Oficjalna polityka walutowa i retoryka (106)
  • Polityka walutowa czy stanowisko w sprawie waluty? (106)
  • Kto rozdaje karty w środowisku instytucji związanych z zarządzaniem walutami? (107)
  • Interwencja na rynku walutowym (110)
  • Stabilność finansowa (112)
  • Długi, deficyty i rozwój (113)
  • Ocena ryzyka kredytowego (113)
• Ryzyko geopolityczne i ważne wydarzenia na świecie (115)
  • Ocena apetytu na ryzyko (116)
  • Ryzykować albo nie ryzykować, oto jest pytanie (116)
• Co to jest cel inflacyjny i dlaczego powinno Cię to obchodzić? (118)

Rozdział 6: Rozumienie i praktyczne zastosowanie wiadomości z rynku, danych i informacji (121)

• Źródła informacji rynkowych (122)
  • Sztuka wsiadania do odjeżdżającego pociągu (122)
  • Badając puls rynku (123)
  • Pogłoski: tam, gdzie jest dym, musi być ogień (125)
• Wiadomości z rynku z pewnej perspektywy - skupmy się na głównych tematach (126)
  • Tematy fundamentalne (126)
  • Analiza tematów technicznych (130)
• Sprawdzian - oczekiwania versus rzeczywistość (132)
  • Rola oczekiwań konsensusu (133)
  • Gra na prognozach (133)
  • Kiedy dobre prognozy zmieniają się w złe (134)
  • Przewidywanie alternatywnych scenariuszy (135)
• Granie pod payrolls (136)

Rozdział 7: Znaczenie danych fundamentalnych (141)

• Wyszukiwanie danych (142)
• Ekonomia - podstawy przydatne traderowi walut: rozumienie danych gospodarczych (142)
  • Rynek pracy (143)
  • Konsument (144)
  • Sektor przedsiębiorstw (144)
  • Wskaźniki strukturalne (145)
• Ocena raportów gospodarczych z perspektywy tradera (146)
  • Rozumienie i analiza danych historycznych (146)
  • Docieranie do sedna (147)
• Dane poruszające rynek - Stany Zjednoczone (148)
  • Raporty z rynku pracy (148)
  • Raporty dotyczące nastrojów konsumenckich (151)
  • Raporty dotyczące kondycji przedsiębiorstw (154)
  • Raporty strukturalne (156)
• Najważniejsze raporty międzynarodowe (159)
  • Strefa euro (160)
  • Japonia (161)
  • Wielka Brytania (161)
  • Kanada (162)
  • Australia (162)
  • Nowa Zelandia (163)
  • Chiny (163)
  • Rynki wschodzące, takie jak Polska, Węgry, Turcja, RPA czy Brazylia (165)

Rozdział 8: Bliższe spojrzenie na główne pary walutowe (167)

• Wielki dolar: para EUR/USD (168)
  • Podstawy handlu na parze EUR/USD (168)
  • Zachowanie się pary EUR/USD (171)
  • Kilka uwag na temat taktyki handlu dla pary EUR/USD (174)
• Gdzie Wschód spotyka się z Zachodem: USD/JPY (176)
  • Podstawy handlu na parze USD/JPY (176)
  • Zachowanie się kursu pary USD/JPY (179)
  • Taktyka handlu parą USD/JPY (182)
• Pozostałe główne pary: sterling i swissy (183)
  • Funt brytyjski: GBP/USD (183)
  • Bezpieczna przystań czy wyjście awaryjne? Para USD/CHF (186)
  • Zachowania kursów par walutowych GBP/USD i USD/CHF (188)
  • Taktyka handlu na parach GBP/USD i USD/CHF (189)
• Grupa G10 (191)

Rozdział 9: Mniej popularne pary walutowe i transakcje na crossach (193)

• Transakcje na mniej popularnych parach dolarowych (193)
  • Kwestie fundamentalne pary USD/CAD (194)
  • Fundamenty dla pary AUD/USD (197)
  • Fundamenty dla pary NZD/USD (199)
  • Rozważania na temat przebiegu transakcji par USD/CAD, AUD/USD i NZD/USD (200)
• Waluty skandynawskie: SEK, NOK i DKK (203)
  • Korona szwedzka - stocky (203)
  • Korona norweska - nokkie (204)
  • Korona duńska - copey (204)
• Pary krzyżowe - crossy (205)
  • Dlaczego warto grać na crossach? (205)
  • Crossy śladami dolara (206)
  • Transakcje dotyczące crossów z jenem (208)
  • Transakcje dotyczące crossów z euro (208)
• Transakcje na parach walutowych z polskim złotym: EUR/PLN i USD/PLN (209)
  • Kwestie fundamentalne par EUR/PLN i USD/PLN (209)
  • Transakcje na parach EUR/PLN i USD/PLN w liczbach (210)
  • Krajowe wydarzenia i raporty z danymi ekonomicznymi mogące mieć wpływ na notowania par EUR/PLN i USD/PLN (211)
  • Rozważania na temat przebiegu transakcji par USD/PLN i EUR/PLN (212)
  • Analiza techniczna na parach z PLN: nie bądź aptekarzem (213)

CZĘŚĆ III: OPRACOWANIE PLANU (215)

Rozdział 10: Szkolenie i przygotowanie do bitwy (217)

• Poszukiwanie najlepszego stylu gry (218)
  • Rozważania bazujące na rzeczywistości i stylu życia gracza (218)
  • Znaleźć czas na analizy rynkowe (219)
  • Analiza techniczna a analiza fundamentalna (220)
• Dla każdego coś dobrego... (221)
  • Krótkoterminowy, regularny day trading (221)
  • Średnioterminowa gra na zmiany trendu (224)
  • Długoterminowy handel na podstawie danych makroekonomicznych (226)
• Handel na autopilocie (229)
  • Źródła danych do wykorzystania w systemie EA (230)
  • Zasada caveat emptor w odniesieniu do algorytmów handlowych (230)
• Dyscyplina gry (231)
  • Jak wyzbyć się wpływu emocji? (232)
  • O tym, czego się spodziewać (233)
  • Oszczędzaj amunicję (235)

Rozdział 11: Analiza techniczna - drogowskaz we mgle (237)

• Filozofia analizy technicznej (238)
  • Czym jest analiza techniczna? (238)
  • Czym analiza techniczna nie jest? (239)
  • Formy analizy technicznej (239)
  • Identyfikacja poziomów wsparcia i oporu (240)
  • W oczekiwaniu na potwierdzenie (242)
• Sztuka analizy technicznej (243)
  • Wykresy słupkowe i świecowe (243)
  • Rysowanie linii trendu (245)
  • Rozpoznawanie formacji na wykresie (247)
  • Zniesienia Fibonacciego (256)
• Nauka o analizie technicznej (257)
  • Oscylatory i badania impetu (258)
  • Wskaźniki identyfikacji trendu (262)
  • Handel w chmurach, czyli wykresy Ichimoku (263)

Rozdział 12: Planowanie transakcji (267)

• Rutynowa analiza danych rynkowych (267)
• Analiza techniczna w rozbiciu na różne interwały (268)
• Rozpoznawanie właściwych poziomów wsparcia i oporu (272)
  • Linie trendu (273)
  • Szczyty i dołki (274)
  • Przedziały konsolidacji (275)
  • Zniesienia Fibonacciego (276)
  • Poziomy Ichimoku (276)
• Poszukiwanie symetrii z kanałami i formacjami (277)
  • Wytyczanie kanałów cenowych (277)
• Z impetem za rynkiem (278)
  • Włączenie analizy siły trendu (impetu) do rutynowej analizy technicznej (279)
  • Obserwacja siły trendu w perspektywie czasowej (280)
  • Gra na podstawie rozbieżności pomiędzy kursem i siłą trendu (281)
  • Wykorzystywanie impetu do oceny optymalnego momentu otwarcia i zamknięcia pozycji (282)
• Gra na bazie formacji wykresów świecowych (283)
• Strategia gry od A do Z (284)
• Fundamenty i technika mogą iść ze sobą w parze! (287)
• Wykorzystaj trend (289)
• Banki centralne mogą namieszać... (292)
• Nie wszystkie wybicia pozwalają zarobić (294)
• Formacja harmoniczna na USD/CAD (296)
• GBP/USD lubi się cofać (299)
• Oscylator stochastyczny na rynku USD/PLN (300)
• Wykorzystywanie większych ruchów kursowych na przykładzie USD/CHF (302)

Rozdział 13: Rozważania na temat zarządzania ryzykiem (305)

• Zarządzanie ryzykiem to coś więcej niż tylko unikanie strat (305)
  • Mechanizm dźwigni finansowej zwiększa zyski i straty, ale także oczekiwania (306)
  • Jak rozumieć wymagania dotyczące depozytu? (307)
  • Ryzyko związane z płynnością, zmiennością i lukami cenowymi (308)
  • Mamy zwycięzcę! Ochrona zysków (311)
  • Efektywne plasowanie zleceń (312)
• Zarządzanie ryzykiem podczas inwestycji na rynkach walutowych (315)
  • Analiza strategii handlu w celu określenia rozmiaru pozycji (316)
  • Matematyka - czyli ryzyko przybiera realny kształt (317)
  • Opracowanie planu inwestycyjnego z uwzględnieniem poziomu ryzyka (317)
• Wybór brokera (320)
  • Różne modele biznesowe firm brokerskich (320)
  • Brokerzy a ryzyko finansowe (321)
• Zawodna technika a planowanie awaryjne (322)

Rozdział 14: Najbardziej niedoceniana część planu inwestycyjnego - straty (325)

• Zawieranie transakcji jako proces (325)
• Czemu rynek ciągle gra przeciwko mnie? (326)
• Kasowanie zysków, przetrzymywanie strat - typowe zachowania traderów (328)
  • Mam zysk! I co dalej? (330)
• Straty - nieodłączny element tradingu (332)
  • Jak unikać strat? (332)
  • Jak sobie radzić ze stratami? (332)
  • Czego nie robić, gdy się traci? (336)

CZĘŚĆ IV: REALIZACJA PLANU (339)

Rozdział 15: Naciskamy spust (341)

• Otwieranie pozycji (341)
  • Kupowanie i sprzedawanie po bieżącej cenie rynkowej (342)
  • Uśrednianie pozycji (343)
  • Spekulacja na przełamaniach (347)
• Poprawne przeprowadzenie transakcji (352)
  • Kupowanie i sprzedawanie online (352)
  • Składanie zleceń (354)

Rozdział 16: Aktywne zarządzanie otwartą pozycją (355)

• Monitorowanie rynku po otwarciu pozycji (356)
  • Śledzenie zmian na rynku za pomocą alarmów cenowych (356)
  • Czujne monitorowanie nowych danych i rozwoju wydarzeń (357)
  • Obserwacja innych rynków finansowych (358)
• Aktualizacja planu gry w miarę upływu czasu (360)
  • Linie trendu z czasem się zmieniają (361)
  • Zbliżające się terminy wydarzeń mogą wymagać modyfikacji planu gry (363)
• Aktualizacja poziomów zleceń w ślad za zmianami cen (364)
  • Podnoszenie poziomów realizacji zysku (364)
  • Zacieśnianie poziomów aktywacji zleceń typu stop-loss w celu ochrony zysków (365)

Rozdział 17: Zamknięcie pozycji i ocena efektów transakcji (367)

• Zamykanie pozycji (368)
  • Realizacja zysku i zamknięcie ze stratą (368)
  • Ustal i zapomnij: niech rynek sam uaktywni Twoje zlecenie (371)
• Wyrównywanie pozycji po fakcie (372)
  • Wyjście z rynku we właściwym momencie (372)
  • Wyjście po najlepszej cenie (373)
• Ocena strategii gry (374)
  • Identyfikacja dobrych i złych posunięć (374)
  • Aktualizacja rejestru transakcji (375)

CZĘŚĆ V: DEKALOGI (377)

Rozdział 18: Dziesięć nawyków skutecznych traderów rynku walutowego (379)

• Handel według planu (379)
• Przewidywanie konsekwencji wydarzeń (380)
• Zachowanie elastyczności (380)
• Przygotowanie do tradingu (380)
• Uwaga poświęcona analizie technicznej (381)
• Dryfowanie z falą - trading w kanale oscylacji kursów (381)
• Skupienie uwagi na ograniczonej liczbie par (382)
• Ochrona zysków (382)
• Handel oparty na stop-lossach (382)
• Obserwacja innych rynków (383)

Rozdział 19: Dziesięć największych błędów początkujących traderów (385)

• Przedłużanie czasu aktywności pozycji generujących straty i zbyt szybkie zamykanie pozycji przynoszących zysk (385)
• Spekulowanie bez planu (386)
• Spekulowanie bez stop-lossów (386)
• Przenoszenie zleceń typu stop-loss (387)
• Overtrading (387)
• Nie przesadzaj z dźwignią (387)
• Nieprzystosowanie do zmieniających się warunków rynkowych (388)
• Nieświadomość znaczenia nowych informacji i danych gospodarczych (388)
• Gra defensywna (389)
• Realistyczne oczekiwania (389)

Rozdział 20: Dziesięć zasad zarządzania ryzykiem (391)

• Wykorzystuj zlecenia typu stop-loss (391)
• Korzystaj z dźwigni, ale rozsądnie (392)
• Graj z planem (392)
• Bądź na bieżąco (392)
• Graj uważnie i krok po kroku (392)
• Spójrz na rynek z szerszej perspektywy (393)
• Regularnie realizuj zyski (393)
• Uwzględnij ryzyko typowe dla pary walutowej (393)
• Przed przekazaniem zlecenia do realizacji sprawdź je dwa razy (394)
• Wypłacaj pieniądze z rachunku brokerskiego (394)

Rozdział 21: Dziesięć najlepszych źródeł wiedzy (395)

• "Analiza techniczna rynków finansowych", John Murphy (395)
• "Świece i inne japońskie techniki analizowania wykresów", Steve Nison (396)
• "Teoria fal Elliotta", Alfred J. Frost, Robert R. Prechter jr. (396)
• "Podstawy analizy technicznej", Martin J. Pring (396)
• "Wspomnienia gracza giełdowego", Edwin Lefevre (397)
• "Mistrzowie rynków finansowych", Jack D. Schwager (397)
• "Thirty Days of Forex Trading", Raghee Horner (397)
• "Come into My Trading Room", Alexander Elder (398)
• "Ryzykować trzeba umieć", praca zbiorowa (398)
• "Psychologia skutecznego tradingu", Steve Ward (398)

Skorowidz (399)